世界的な不確実性を予想し、バハナTCWがマカラプリマ戦略の変更を実現

図。(写真:ドク。間)

ジャカルタ - 過去2年間、世界経済の状況は不確実性に見舞われてきました。米中貿易戦争、COVID-19パンデミック、FRBの先細り政策からロシア・ウクライナ紛争に至るまで、劇的な変化はしばしば以前の兆候なしに起こります。

近年出現したエネルギー危機や物流危機は言うまでもなく、パンデミックの影響を生き延びることができると現在考えられているインドネシア経済をゆっくりと、しかし確実に不安定化させるでしょう。

現在、多くの一次産品価格の上昇は、インドネシアを適切に管理できない場合、インドネシアに悪影響を及ぼすと一部で考えられています。国内の多くの主食の価格の高騰は、インフレ率を政府のプロジェクトよりも上回ることを恐れています。

2022年4月1日時点で発行されたBPSのデータによると、インドネシアの年間インフレ率は2022年3月に2.64%と記録されており、これはイードの年間サイクルとVAT変更の実施の影響を受けていません。インフレ率が高騰すれば、最終的にはインフレ抑制手段の一つとしてインドネシア銀行の金利が変動する。

世界経済の状況は非常にダイナミックで不確実性に満ちており、ほとんどの投資家は投資資金を投入するために安全な避難所資産を選択し始めたり、金などのより安定して安全な投資商品への投資を選択したりします。

条件の整備と、より安全な投資商品への投資に対する投資家のニーズを満たすことを見て、PT Bahana TCW Investment Management(Bahana TCW)は、所有する主要なミューチュアルファンド商品の1つであるマカラプリマ債券ミューチュアルファンドの戦略を変更しました。

現在、マカラプリマ債券ミューチュアルファンドは、国債の50%に投資し、残りを社債に投資することでボラティリティのリスクを下げるように、リスクが比較的低いローリスクアンダーリーという新しい戦略を使用しています。

バハナTCWのダニカ・アディタマ取締役は、最近の経済状況と投資動向の進展を見ると、新しい戦略を使用してマカラプリマのポートフォリオ戦略の焦点を変えたと述べた。

「この戦略は、より安定した投資スキームを提供し、発生するダイナミクスの中で最適なリターンを維持することを目指しています」と彼は4月14日木曜日の書面による声明で説明しました。

以前は、マカラプリマは債券ミューチュアルファンドで、株式は0〜20%、債券は80〜100%、マネー/キャッシュマーケットは0〜20%のポートフォリオ構成でした。この商品は主にソブリン債に投資し、ロングテナー債の期間に関する主なダイナミックプレイ戦略を備えており、株式証券へのエクスポージャーはほとんどありません。

「この戦略の変更により、マカラプリマは投資の安定性という形で利点を提供する投資商品になります。この商品はボラティリティが低いため、金利のトレンドが上がったときの購入に適しています。さらに、この商品は比較的低い持続時間を持っているので、国債のベンチマーク指数と比較して、よりよく知られているボラティリティを生み出すことができます」とDanica氏は説明しました。

「これらの利点により、このミューチュアルファンドは保守的で穏健な顧客プロファイルに適しています。マカラ・プリマの戦略のこの変更により、個人投資家を主なターゲットとして、2022年末までマネージドファンドの成長を15%増加できることを願っています」と彼は付け加えました。

現在、バハナTCW独自のマネージドファンド(AUM)は好調な業績を示しています。2021年12月現在、バハナTCWはインドネシアの92の投資運用会社のトップ3に入っており、50兆3000億RPのマネージドファンド(AUM)を運用しています。

Bahana TCWでさえ、2015年から2021年までアルファ東南アジア賞で7年連続で「インドネシアのベストアセット&ファンドマネージャー」の称号を獲得しました。