يوجياكارتا بدأ العديد من الشباب أو جيل الألفية في إندونيسيا يحبون الاستثمار في الأسهم. هناك أولئك الذين استفادوا من أن يصبحوا مستثمرين في الأسهم ، ولكن ليس هناك عدد قليل منهم غالبا ما يعانون من خسائر. لا يزال هناك العديد من مستثمري الأسهم الذين لا يعرفون تحليل الأسهم في تحديد المصدر الذي يرغبون في شرائه.
هناك نوعان من تقنيات تحليل الأسهم المعروفة ، وهما التحليل الأساسي والتحليل الفني. بالنسبة لأولئك منكم الذين يرغبون في أن يصبحوا مستثمرين أو استثمارات طويلة الأجل ، فإن تقنية تحليل الأسهم المناسبة أمر أساسي. ما هي الأسهم الأساسية.
ما هي الأسهم الأساسية؟
الأسهم الأساسية هي العوامل الموجودة داخل الشركة والتي تؤثر على صحة الأسهم. وتشمل هذه العوامل أداء الشركة، والمنافسة التجارية، والصناعة، وظروف الاقتصاد الكلي أو الجزئي.
يتم استخدام العوامل الحالية للشركة كمواد لحساب حالة الأسهم. من هذه الأساسيات ، يمكن للمستثمرين رؤية أو النظر في حالة سهم الشركة في المستقبل أو على المدى الطويل.
التحليل الأساسي هو دراسة المسائل المتعلقة بالوضع المالي للشركة. الغرض من التحليل الأساسي هو معرفة الخصائص الأساسية والخصائص التشغيلية للمؤسسة.
مناهج التحليل الأساسي للأسهم
يمكن للمستثمرين اتباع نهجين في التحليل الأساسي للأسهم، وهما النهج من أسفل إلى أعلى ومن أعلى إلى أسفل. وللنهجين طرق مختلفة للاقتراب.
نهج من أسفل إلى أعلى
نهج من أسفل إلى أعلى هو طريقة لتحليل الأسهم من أسفل إلى أعلى. لإجراء تحليل، يجب على المستثمرين أولا اختيار أسهمهم المستهدفة. بعد ذلك ، ما عليك سوى إلقاء نظرة على الأداء أو البيانات المالية.
ينظر المستثمرون إلى اتجاهات الاقتصاد الكلي والاقتصاد الجزئي لمعرفة ما إذا كانت الأسهم تستحق الاختيار للاستثمارات طويلة الأجل. بالإضافة إلى ذلك ، يحتاج المستثمرون إلى مقارنتها بأداء القطاعات الصناعية المماثلة. وبهذه الطريقة يمكن للمستثمرين معرفة سعر الأسهم القائمة سواء كان يصف القيمة الكاملة لفرص الشركة ومخاطرها.
نهج من أعلى إلى أسفليتم اتباع النهج من أعلى إلى أسفل من أعلى إلى أسفل ، عكس النهج من أسفل إلى أعلى. كيفية تحليل المخزون من خلال النظر إلى ظروف الاقتصاد الكلي أولا. علاوة على ذلك ، مجرد البحث عن قطاع أعمال متفوق والنظر في الأداء المالي للشركة.
يعتبر الاقتصاد الكلي يلعب دورا كبيرا في أداء سوق رأس المال وأسهم الشركات. وتصبح هذه الظروف الكلية موضوع تحليل، في شكل ظروف مالية ونقدية. العوامل التي تم تحليلها ، مثل التضخم والضرائب وتطورات الناتج المحلي الإجمالي (GDP) ومعدلات البطالة ، إلى سعر الفائدة القياسي.
من خلال هذا النهج ، يمكن للمستثمرين رؤية الفرص في القطاع الصناعي. على سبيل المثال، عندما تزيد الحكومة ميزانية النفط والغاز، سترتفع أسهم شركات التعدين.
بعد معرفة القطاع الصناعي الذي لديه فرصة للربح ، يقوم المستثمرون بعد ذلك بإجراء تحليل جزئي لمعرفة حالة الشركة. يحتاج المستثمرون إلى إلقاء نظرة على البيانات المالية للشركة.
المؤشرات المرجعية للتحليل الأساسي للأسهم
يحتاج المستثمرون إلى معرفة المؤشرات التي تعد المرجع في التحليل الأساسي للأسهم. يمكن أن يصف المرجع أو النسبة أداء الشركة ، والصحة المالية ، والآفاق المستقبلية للشركة ، وسعر السهم المرجعي ، وما إلى ذلك.
PBVالسعر إلى القيمة الدفترية (PBV) هي نسبة لتقييم سعر سهم الشركة. من خلال هذه النسبة يمكن للمستثمرين معرفة ما إذا كان سعر السهم رخيصا أو مكلفا. يتم الحصول على مقارنة النسبة من قيمة القيمة الدفترية أو رأس المال الذي تسيطر عليه الشركة.
فينسبة السعر إلى الربح (PER) هي نسبة سعر السهم إلى صافي دخل السهم. تستخدم النسب أيضا لمعرفة سعر السهم المكلف أو الرخيص.
رواالعائد على حقوق الملكية (ROE) والعائد على الأصول (ROA) هي نسب لمعرفة معدل العائد على الاستثمار في أسهم الشركة. يظهر العائد على حقوق المساهمين والعائد على الاستثمار مقدار أرباح الشركة ، نتيجة مقارنة بين حقوق الملكية أو رأس المال المدفوع.
..EPSربحية السهم الواحد (EPS) هي نسبة تستخدم لقياس صافي ربح الشركة بالكامل. يتم القياس من عدد كل سهم من أسهم الشركة التي يتم تداولها. إذا كانت ربحية السهم مرتفعة ، فعادة ما تكون إيرادات الشركة مرتفعة أيضا.
الأصول والخصومالأصول هي كل ما تملكه الشركة. وفي الوقت نفسه ، فإن المسؤولية هي مسؤولية غابة الشركة من الأحداث الماضية. من خلال هذين العنصرين ، يمكن للمستثمرين معرفة ما إذا كانت أصول الشركة تأتي من رأس مالها أو ديونها.
ديرنسبة حقوق ملكية الدين (DER) هي نسبة دين تستخدم لرؤية قدرة الشركة على دفع الفائدة على الديون وعدم تحميل الموارد المالية للشركة. يحتاج المستثمرون إلى التأكد من أن كمية غابات الشركة ليست أكبر من رأس مالها.
تحليل التدفقات النقديةيستخدم تحليل التدفق النقدي لمعرفة قدرة الشركة على توليد النقد. النقد هو واحد من العوامل الهامة في مجال الأعمال التجارية. من الأفضل كسب أموال الشركة ليس من الديون أو ضخ رأس المال.
عائدتوزيعات الأرباح هي توزيع الأرباح المدفوعة نقدا على المستثمرين الذين يمتلكون أسهما. توفير هذه الميزة المعتمدة من قبل الجمعية العمومية للمساهمين (GMS). يمكن رؤية شركات الصحة والتدفقات النقدية من خلال مؤشرات توزيع الأرباح.
هذا هو التفسير الأساسي للأسهم. يجب أن يعرف المستثمرون كيفية تحليل أساسيات الأسهم من أجل اختيار الأسهم المناسبة. هناك نهجان يمكن استخدامهما وبعض المؤشرات التي تحتاج إلى فهم.
The English, Chinese, Japanese, Arabic, and French versions are automatically generated by the AI. So there may still be inaccuracies in translating, please always see Indonesian as our main language. (system supported by DigitalSiber.id)
